北米最大のリチウムイオン電池資源リサイクル会社であるLi-Cycleが、Peridot AcquisitionCorpとの取引を通じてNYSEに上場します。

• 北米最大のリチウムイオン電池資源リサイクル会社であるLi-Cycleは、Peridot Acquisition Corp.（NYSE：PDAC）と正式な企業結合契約を締結しました。合併後の会社は、Li-Cycle Holdings Corp.に改名され、ニューヨーク証券取引所に新しいティッカーシンボル「LICY」で上場されます。
• Li-Cycleは、電池製造のスクラップや使用済み電池から重要な高品質の材料を持続的に回収するための画期的な商業プロセスを利用して、閉ループの国内調達リチウムイオン電池サプライチェーンを作成します。 Li-Cycleの特許技術は、有害な排出物を排出し、回収率を低下させる可能性のある従来のサーマルリサイクル技術からの移行を可能にします。
• Li-Cycleは、優良企業との40以上の商業契約や、2030年までのオフテイク契約を含む強力な顧客ネットワークを持っています。Li-Cycleの商業用電池供給の顧客には、世界最大の自動車および電池メーカー14社が含まれます。
• Li-Cycleは、約6億1,500万ドルの総取引収益を受け取ると予想されており、同社は計画されているグローバル展開に全額出資することができます。 Li-Cycleの既存の株式の100％が合併後の会社に組み込まれます。
• この取引には、Neuberger Berman Funds、Franklin Templeton、Mubadala Capital、PeridotのスポンサーであるCarnelian Energy Capital、既存のLi-Cycleの投資家であるMoore Strategic Ventures、グローバルなどの投資家からの、完全にコミットされた3億1,500万ドルのPIPEが含まれます。マーケティングおよび戦略的オフテイクパートナーであるTraxysSA（「Traxys」）。
• 合併後の会社のプロフォーマ株式価値は約16.7億ドルで、取引は2021年の第2四半期に完了する予定です。

TORONTO＆HOUSTON）– Li-Cycle Corp。（「Li-Cycle」または「TheCompany」）、リチウムイオン電池リソース回収の商業的リーダー、およびPeridot Acquisition Corp。（「Peridot」）（NYSE：PDAC）、カーネリアンエナジーキャピタルが後援する上場の特別目的買収会社は、本日、Li-Cycleが上場企業になることになる最終的な企業結合契約への参入を発表しました。取引が完了すると、合併後の会社はLi-Cycle Holdings Corp.に改名され、ニューヨーク証券取引所に新しいティッカーシンボル「LICY」で上場されます。合併後の会社は、Li-Cycleの共同創設者兼社長兼最高経営責任者であるAjay Kochharと、共同創設者兼会長であるTimJohnstonが主導します。

会社概要と投資のハイライト

2016年にトロントで設立されたLi-Cycleは、業界をリードするリチウムイオン電池の資源回収会社であり、北米で最大のリチウムイオン電池リサイクル業者です。 Li-Cycleは、3つの主要なメガトレンドの交差点に位置しています：

• 電気自動車の革命
• 戦略的な電池材料の供給不足
• 真に持続可能でESGに適したリチウムイオン電池リサイクルソリューションの必要性、電池サプライチェーンの重要な欠落ステップ

経済的および環境的に持続可能な資源リサイクルの必要性は、電池製造の指数関数的成長と歩調を合わせて高まっています。 Li-Cycleは、特許取得済みのSpoke＆Hubテクノロジーを利用して、業界をリードする回収率を達成し、電気自動車の普及率の世界的な成長を支える希少なバッテリー材料を製造しています。レガシーリサイクル技術は、主に熱操作に依存しており、有害な排出物を排出し、回収率を低下させる可能性があります。 Li-Cycleの2段階バッテリーリサイクルモデルにより、お客様は、あらゆる種類のリチウムイオン材料をリサイクルするための安全で環境に優しいソリューションの恩恵を受けることができます。

主な投資のハイライトは次のとおりです。

• 材料需要と強力なマクロ経済および規制の追い風 –電化への大規模な世界的シフト、ますます厳しくなる環境規制、およびクリーンエネルギーインフラストラクチャへの支出の増加により、リチウムイオン電池材料とリサイクルソリューションの需要が加速しています。
• 特許取得済みのテクノロジーにより、最大95％のリソースの大量回収が可能になります –基盤となるテクノロジーは、3つのコアパテントファミリーに結びつく18の特許/特許出願によって保護されており、耐久性のある競争力のある堀を提供します。 Li-Cycleのスケーラブルで持続可能、安全で独自のSpoke＆Hubシステムは、最大95％のリソース質量回収を提供し、リチウムイオン電池の化学的性質と電荷に依存しません。
• スポークおよびハブテクノロジー –スポークは、供給源の近くでバッテリーを機械的に処理するための分散型施設であり、ハブは、リサイクルの規模の経済を実現するための特殊材料の大規模生産のための集中型施設です。
• バッテリーグレードの材料の低コスト生産者 – Li-Cycleは、炭酸リチウム、硫酸ニッケル、硫酸コバルトなどのコアバッテリーグレードの材料を、採掘された材料よりも低コストで経済的に回収することができます。
• 環境にやさしい – Li-Cycleのプロセスは高温を必要とせず、廃水は生成されず、操作から生成されるのは低レベルの排出物のみです。
• 堅牢な顧客ネットワーク – Li-Cycleは、2030年までに優良サプライヤーと40以上の商業契約を結び、オフテイク契約を結んでいます。これは、2021年から2025年までの累積予測EBITDAである9億8,500万ドルに相当します。 PIPEへの投資家であり既存の戦略的パートナーでもあるTraxysとの契約オフテイク契約から、年間3億ドル以上の収益が生み出されます。同社の商用バッテリー供給の顧客には、世界最大の自動車およびバッテリーメーカー14社が含まれます。

管理解説

Li-Cycleの共同創設者兼社長兼最高経営責任者であるAjayKochharは、次のようにコメントしています。真に循環的で持続可能な方法で新しいバッテリー。この取引で調達された資本は、計画されている世界的な成長に完全に資金を提供します。私たちはペリドットチームと提携し、公の市場に参入し、私たちの使命を果たし、お客様、従業員、株主に長期的な価値を創造することに興奮しています。」

Li-Cycleの共同創設者兼執行会長であるTimJohnstonは、次のようにコメントしています。当社の「将来を見据えた」技術は、あらゆる電池の化学的性質を経済的にリサイクルでき、当社の閉ループソリューションは、重要な需要のある電池に不可欠な原材料の構成要素を提供します。ペリドットチームとのパートナーシップは、Li-Cycleの旅における刺激的で重要なマイルストーンであり、Li-Cycleが私たちの使命を達成し、北米および世界のお客様と歩調を合わせて成長することをさらに可能にします。」

Li-Cycleの取締役会に加わるペリドットの会長兼最高経営責任者であるAlanLevandeは、次のように述べています。モビリティの電化と歩調を合わせます。北米のマーケットリーダーとして、Li-Cycleは、世界的なエネルギー転換への参加を検討している投資家にとって、ユニークで説得力のあるESG投資の機会であると信じています。 Li-Cycleと提携して、破壊的技術を進歩させ、拡張できることをうれしく思います。」

取引の概要

企業結合には、Li-Cycleの9億7500万ドルの事前の金銭的資本評価が含まれ、取引収益と組み合わせると、16億7000万ドルの企業のプロフォーマエクイティ価値を表します。この取引は、Neuberger Berman Funds、Franklin Templeton、MubadalaCapitalなどの投資家からの1株あたり$ 10.00の3億1500万ドルの完全にコミットされた大型普通株PIPEを含む、Peridot株主による償還がないと仮定して、当社に6億1500万ドルの総収入を提供します。 PeridotのスポンサーであるCarnelianEnergy Capital、Moore Strategic Venturesを含む既存のLi-Cycle投資家、グローバルマーケティングおよび戦略的オフテイクパートナーであるTraxys。

Li-CycleとPeridotのそれぞれの取締役会は、全会一致で取引を承認しました。この取引には、Li-CycleとPeridotの両方の株主の承認が必要であり、特定の規制当局の承認の受領を含む、その他の慣習的な完了条件が適用されます。取引は2021年の第2四半期に完了する予定です。Li-Cycleの株主の100％が、保有する株式を新しい公開会社にロールインします。

合併契約および投資家向けプレゼンテーションのコピーを含む、提案された取引に関する追加情報は、Peridotが証券取引委員会（「SEC」）に提出するフォーム8-Kの最新レポートで提供され、利用可能になります。 Li-CycleのInvestorRelationsページ（www.li-cycle.com/investorsおよびwww.sec.gov）にあります。

アドバイザー

シティは、Li-Cycleの唯一のファイナンシャルアドバイザーを務めています。コーエンは、Li-Cycleの資本市場アドバイザーを務めています。 UBSインベストメントバンクがリードプレースメントエージェントを務め、バークレイズとシティがPIPEのプレースメントエージェントを務めています。 UBSインベストメントバンクとバークレイズは、ペリドットの金融および資本市場アドバイザーも務めています。マッカーシーテトラウルトとフレッシュフィールズブルックハウスデリンガーは、Li-Cycleの法律顧問を務めています。カークランド＆エリスとスタイクマンエリオットはペリドットの法律顧問を務めています。 INFOR Financial Inc.は、Li-Cycleの取締役会に公正な意見を提供しました。

投資家電話会議情報

ペリドットとLi-Cycleは、2021年2月16日火曜日の午前8時（米国東部時間）に提案された取引について話し合うための共同投資家電話会議を主催します。

利害関係者は、1-877-407-4018（米国のフリーダイヤル）または1-201-689-8471（国際電話）にダイヤルし、会議ID番号13716354を入力することにより、電話で準備された発言を聞くことができます。 1-844-512-2921をダイヤルすることにより、2021年3月2日まで利用可能。海外からの発信者は、1-421-317-6671にダイヤルし、パスコード13716354を入力する必要があります。

Li-Cycle Corp.

Li-Cycle Corp.（Li-Cycle）は、革新的なSpoke＆Hub Technologiesを活用して、リチウムイオン電池の顧客中心の保守終了ソリューションを提供すると同時に、重要な電池材料の二次供給を行うことを使命としています。 。リチウムイオン二次電池は、自動車、エネルギー貯蔵、家庭用電化製品、およびその他の産業用および家庭用アプリケーションで、ますます私たちの世界に電力を供給しています。世界は、電池製造廃棄物と使用済み電池をより適切に管理し、閉ループソリューションを通じて重要で希少な電池グレードの原材料に対する急速に高まる需要に対応するために、改善された技術とサプライチェーンの革新を必要としています。詳細については、https：//li-cycle.com/にアクセスしてください。

画像提供：Li-Cycle Corp.